预期收益率7%靠谱吗

　　今日10时起，余额宝一款名为“余额宝用户专享权益2期”的产品正式发售。该产品一年预期收益率为7% ，实际为一年期保险理财产品。在2月8日10时正式上线预约之后，该产品立即受到余额宝用户的追捧，截至12日晚上9时许，已超过204万名余额宝用户预约该产品。

　　是款保险产品而非“余额宝二代”

　　支付宝此次推出的“余额宝用户专享权益2期”，为一年期保险理财产品(万能险)，预期年化收益率为7%，合作方为珠江人寿，除能锁定长达一年的收益期外，还能保本保底。支付宝官网显示，该产品只允许余额宝预约用户购买，预约期是2月8日10时～2月13日18时。每个用户限购2000份，每份1000元，数量有限，售完即止。

　　万能险是介于分红险与投连险间的一种投资型保险。其所缴保费分成两部分：一部分用于保险保障，另一部分用于投资账户。保障和投资额度的设置主动权在投保人，可根据不同需求进行调节；账户资金由保险公司代为投资理财，投资收益上不封顶，下设最低保障利率。

　　此前这款产品被外界认为是“余额宝二代、定期宝”。但支付宝内部人士解释称，这款产品既算不上余额宝的兄弟产品，也算不上余额宝二代，更加不是此前传闻的“定期宝”。余额宝面向的是此前没怎么接触过理财的用户，随着他们对理财需求的深入，一些人会愿意损失一定的流动性去换取更高的收益，元宵节开放购买的这款余额宝用户专享理财产品就是我们满足用户需求的一次小尝试。但真正的余额宝的兄弟产品还在后面。

　　产品年收益率7%能否兑现

　　在当前万能险产品平均结算年利率为4%的背景下，预期一年7%收益率能兑现吗？有专家分析：一方面，目前万能险产品公布的结算收益率并不是所交全部保费的收益率，而是扣除保障费用、手续费后进入个人投资账户资金部分的收益率；另一方面，万能险虽有保底收益(普遍在1.7%～2.5%)，但保底之上的收益并不确定，未来能否持续还是个未知数。

　　相关数据显示，2013年险资的投资收益率只有5.04%，而这已经是4年来最好水平。此外，从目前公布的万能险结算利率来看，大型险企如平安和中国人寿公布的2014年1月的万能险结算利率也不过4%。

　　记者观察该产品页面时发现，支付宝在大肆宣传预期7%收益率的同时，对“保本保底”同样进行了修改，改为“本金保障”，而后再次改回“保本保底”，并在活动规则中明示了“保本保底指保投资本金安全，保最低2.5%年化收益率”。这也被外界认为是支付宝为自己免责做铺垫。

　　提醒投资者：需重视三重风险

　　业内人士提醒投资者,真实收益可能低于预期、产品透明度不高、流动性较差这三重风险需要引起足够重视。

　　包括货币基金在内的公募基金发售一般都会发布招募说明书、发售公告、基金合同和托管协议等,投资者可以对产品有详细的了解。然而目前从支付宝官网和珠江人寿官网却查不到余额宝二代产品的具体信息,投资者并不能获得产品的完整信息。

　　该产品在短短几天内就吸引数百万的投资者预约，说明该产品受关注程度较高。当然预约和届时实际的购买情况可能还会出现差异，不排除在了解清楚产品的详细信息后，很多投资者会选择放弃购买，因为该产品的投资期限为一年，投资周期较长，流动性明显比余额宝差，对于资金流动性要求较高的投资者可能不会选择该产品。

　　在该产品预约页面上网友讨论激烈，有网友指出，购买该产品不怎么划得来，钱放在余额宝里就已经很好了，有6.2%的收益。如果自己钱比较少的话还是放在余额宝里比较划算，毕竟可以随时取用。钱多的话也不建议存进去死期的。因为说是7%只是预期，但最低是2.5%，这样定存还是不划算。